散户一般用多少钱炒股(散户一般用多少钱炒股 知乎)

一、什么是资产配置？

资产配置，其实就相当于是我们炒菜一样，是用很多类的食材配合在一起做一道适合自己口味的大餐。

我们做菜最想要的效果就是营养美味，好吃不贵。其实我们做投资也是这个样子，如果贪吃可能会造成过度肥胖，如果是少吃又可能会造成营养不良，这都不是我们想要的效果。在我们可以投资的产品当中，有一些是风险偏低的，比如说货币基金、债券基金这一类，我们可以把它看成是素菜。股票，可以看成是荤菜或者是山珍海味，我们实际在吃的时候既不能贪吃，吃太多的这种山珍海味，也不能少吃，就是买太多的这种低风险的产品。

在具体讲怎样配置之前，我们先了解一下我们有哪些食材是可以选择的？

第1个是现金类的资产，这一种我们可以看成是稳赚的。另外一种是债券类的资产，这一种产品风险是比较低的，他正常的是跟利率呈反方向的变动。第三类是股权类的资产，这个是风险偏高的，影响的因素主要是经济、货币政策、市场情绪等等。还有一类比如说黄金、白银这种商品。这种商品它的供应是比较稳定的，对市场的需求或者货币的多少影响比较敏感。对于普通家庭来讲，理财其实就是为钱找一份工作，钱挣的越多，你的生活就越轻松。如果你通过理财挣到的收入已经超过了工资的收入，这个时候我们就基本上实现了财务自由。

二、普通人该把钱分几份？

相对我们普通人打工而言，钱他会分身术，可以同时做几份工作，我们可以为钱找4份工作，分别是今天的钱、明天的钱、后天的钱和备用的钱，然后按照一定的比例进行配置。今天的钱主要是负责最近半年左右的开支，它的主要作用是保证稳赚不亏，这一种适合投资风险很低，就基本没风险的现金类的资产。而明天的钱是投资时间稍微长一点的，比如说是6个月以上到三年以内的，这样子的资金，它是可以冒一点小风险，赚取了更多一点的收益，适合投资债权类的资产，而后天的钱一时半会都用不到，我们主要是能够冒比较大的风险，获取更高的这种收益，可以改善我们未来的生活质量，这个是和投资股权类的资产。备用的钱是防止各种意外事故的发生对我们生活造成影响。

我们有这样一个判断比例，假设你已经有房有车，而且有一套房是没有贷款的，这种情况基本上就达到了我们日常所说的中产阶级这种生活了。对这部分人员而言有一个标准的配置建议，就是今天的钱、备用的钱、明天的钱和后天的钱，按照10%、20%、30%和40%的比例进行配置。简单一点来说就是1234，1是今天的钱2是备用的钱，3是明天的钱，4是后天的钱。

对于尚未达到上述状况的家庭和投资者而言，我们就可以采取叫哑铃式的配置。大家都知道亚玲是两头大，中间小，这个两头是重点表示今天的钱和后天的钱。今天的钱就适合投资于基本上没有风险的，比如说货币基金或者是债券基金等等。后天的钱就适合买股权类的资产。我们这地方有一个简单的配置建议：买50%的国债和50%的股票或者是指数基金，这样就以不变应万变。如果把50%的股票或者指数基金，我们再切成三份，每一份就分别配制白酒、医药和家电的行业指数，之所以用这个指数是为了方便大家理解，而且风险也比较低，我们只在每一年的年底就调整一次，恢复到这种标准的比例关系。

根据过去15年数据的测算，这样的一个组合累计的收益可以超过11倍，丝毫不亚于一线城市的房价。实际的执行当中，我们可以根据每一个人的风险偏好或者市场的估值情况做进一步的调整和优化。对于新股民来讲，投资顺序应该是先简单再复杂，先低风险再高，风险从易到难，逐步进行配置。对于这种像股票类高风险的投资，我们可以从低到高逐步增加，普通人可以将每个月结余工资的50%拿来炒股，你觉得现在这个状态比较好，比较舒服，你就可以适当的就多买一点。

如果买到某一个比例，比如说70%，这个时候你已经睡不着觉了，也就是说明超出了你的风险承受能力，你需要找机会把仓位尽量的降下来。如何卖？我们可以从两个角度进行考虑，一个是从估值的角度进行考虑，高估的时候我们就卖出股票，低估的时候我们就买进股票，这个需要具备一定的估值经验，雪球上有一个专门的估值功能，我们可以查看对应指数的估值分位数来进行判断，估值分位数就相当于是温度计，它越小表示越低估，这个时候越安全，你可以多买一些股票或者是基金。而当它升的比例比较高的时候，你就要少买一些股票或者是股票型基金。

第2种思路是我们进行配置的角度，像刚才讲到的50%和50%一样，我们用这种不变的方法来应变不断变化的市场，这里就提供一个综合了估值和配置两种策略的思路供大家借鉴，这个方法我给它起了个名字叫“翻倍就走”，每年底我们观察一下今年沪深300的涨跌幅情况，如果他的跌幅大于20%，这个也就是我们国内外公认的熊市了，那么在明年的刚开年，你就全部买入沪深300ETF指数基金，赚到你的目标收益率以后就转换成国债指数基金。

通过这一个简单的策略，我们观察了从2009年到2019年11月底，这10多年的数据，发现了这样一个简单的策略，可以帮你赚到500%多，这在上千只公募基金当中可以排名到第二，投资业绩比同期北上广深商品房的均价涨幅高了一倍多，从这个角度我们可以看出来，制定策略，按照策略进行投资带来的巨大的效果。

三、逆向投资，保留胜利果实

我们古代有个人称为商圣就是范蠡，范蠡有一个非常好的经商经验，这个叫旱则资舟，水则资车。他的意思是说大旱的时候要趁着便宜买船，发水的时候应该买车。其实跟我们很多人的思路恰恰相反，是一种反向的操作思路，只有这样我们才能低价买到货，未来高价卖出，实现了不错的盈利。投资也是一样的。通常大家都意识到牛市来了的时候，市场已经涨了很多了，也积累了比较高的风险，此时更应该转为防守，买多一些债券，及时保留胜利的果实，这个才是我们能够长久赚钱并且保存盈利的办法。